最近業內關于光伏保險的新聞不少，我也來應應景。個人對目前的“口碑保險”MunichRe(慕尼黑再保險)和PowerGuard有一定的了解，將其“弊病”寫出來跟大家分享，如有偏差之處，還請各位指正。

　　1、門檻高

　　MunichRe保單的門檻高。他要求光伏企業全額投保，對光伏企業資金來說是很大挑戰。另外，賠付很難，因為它設置的免賠額(指損失在一定限度內保險人不負賠償責任的額度)高，高免賠額意味著只有廠家發生大的事故才能得到賠償，而一般數額的損失如果達不到免賠額標準，保單就等于一紙空文。

　　2、保額不足

　　國外保險一個明顯的問題就是保額不足，導致每瓦賠償不足。他們的每瓦賠償標準按照現金價值(保險公司設定的折舊后產品價值)和重置價(指幾年后重新購買該產品的價格)兩者中較低的價格來計算。根據MunichRe和PowerGuard對現金價值的設定，25年后光伏組件的價格趨向為0(這其實是不可能的)。舉個例子，如果客戶在5、6年后發生事故，這時候重置價要比現金價值高，而客戶得到的賠償將按照現金價值來計算。對客戶而言，因為保險公司對現金價值的不合理設定而導致賠償不足。

　　3、保額衰減太快

　　PowerGuard另一大問題在于保額衰減太快。前幾年如果發生一些小事故，保額遞減很快，真正大風險來了，保額就沒了。客戶根本得不到賠償。

　　假設一個保單為500萬美元，免賠額為25萬美元，每年發生一次事故，損失30萬美元。處理損失的費用(包括人力、差旅、貨運等)為5萬美元。以十年為例，每次事故保險人得到5萬美元(事故損失30萬—免賠額25萬=5萬美元)，十年就是50萬。

　　客戶十年中賠到50萬，那么500萬美元的保額應該還剩450萬。但根據PowerGuard的條款，一旦發生事故，保額將隨之“大幅縮水”，需要扣除該次事故的損失費用和處理損失費用，意即十年后的保額只剩下50萬美金(450萬美元—35萬美元*10次—5萬美元*10次=50萬美元)。

　　從客戶角度來說，只拿到50萬賠償，保額卻從500萬跌到了50萬美金。如果這之后發生超過50萬美元的事故，就沒辦法賠。

　　再假設，每年發生兩個事故，每次事故30萬美元。PowerGuard的保額在7年后就只剩10萬美元，免賠額都達不到。對客戶來說，這個保單等于作廢了。如果客戶倒閉了，買家的權益根本得不到保障。

　　保額遞減對保險公司很有利，一般來說，因為光伏組件所使用的材料等問題，大的事故很容易在5-8年后發生。而這時，因為保額遞減得很快，客戶所得到的保障就微乎其微了。

　　4、等待期不作賠償

　　MunichRe的保單會設置一個等待期，一般是2-5年，等待期內不承擔責任。PowerGuard同樣有類似的規定，即兩年內光伏制造商必須自己承擔產品事故責任，不得通過保險轉嫁自己的風險。

　　受保單條款的限制，2-5年內產品如果出現問題賠不到錢。而5年后，能得到賠付時，保額已經下降了很多。

　　總的來說，客戶購買保險，每瓦光伏組件要花1%的錢甚至更多，得到的賠償卻非常少，很可能只是保額的1/4-1/5。國外保險很巧妙、很吊詭的地方是想方設法讓國內客戶賠不到錢。前十年將風險處理掉，十年后保額已經遞減得差不多了。