近期，中國(guó)化學(xué)與物理電源行業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布的《2023中國(guó)工商業(yè)儲(chǔ)能發(fā)展白皮書(shū)》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“《白皮書(shū)》”）顯示，預(yù)計(jì)至2025年，全球工商業(yè)儲(chǔ)能累計(jì)裝機(jī)可達(dá)到11.5GW，累計(jì)市場(chǎng)規(guī)模在190億元～240億元。其中，預(yù)計(jì)2025年年末我國(guó)工商業(yè)儲(chǔ)能裝機(jī)總量約為3.2GW，累計(jì)市場(chǎng)規(guī)模約為65億元～80億元 。

《中國(guó)經(jīng)營(yíng)報(bào)》記者采訪(fǎng)了解到，政策和成本是驅(qū)動(dòng)國(guó)內(nèi)工商業(yè)儲(chǔ)能市場(chǎng)潛力迸發(fā)的兩大因素。由于浙江、廣東和江蘇等地峰谷價(jià)差較高，補(bǔ)貼政策多，因此當(dāng)?shù)赝督üど虡I(yè)儲(chǔ)能項(xiàng)目積極性較高。隨著企業(yè)蜂擁而至，工商業(yè)儲(chǔ)能項(xiàng)目備案量增加，市場(chǎng)變得更加火熱。但另一方面，市場(chǎng)對(duì)工商業(yè)儲(chǔ)能投資經(jīng)濟(jì)性、可持續(xù)性、安全問(wèn)題仍有所顧慮和擔(dān)憂(yōu)。

鑫欏資訊高級(jí)研究員龍志強(qiáng)預(yù)測(cè)，未來(lái)幾年是工商業(yè)儲(chǔ)能快速發(fā)展的黃金時(shí)期。但由于市場(chǎng)主要集中在華東和華南等經(jīng)濟(jì)較為發(fā)達(dá)地區(qū)，市場(chǎng)一旦飽和，增速是否放緩有待觀察。

政策、成本和需求催化

工商業(yè)儲(chǔ)能目前仍處于發(fā)展初期，下游主要為工商業(yè)企業(yè)。《白皮書(shū)》顯示，2022年，我國(guó)工商業(yè)儲(chǔ)能新增裝機(jī)規(guī)模約257MW/928MWh，同比增長(zhǎng)37%/179%，新增裝機(jī)占新型儲(chǔ)能新增裝機(jī)的4.4%，產(chǎn)業(yè)發(fā)展仍有待破局。

近兩年，分時(shí)電價(jià)、專(zhuān)項(xiàng)儲(chǔ)能補(bǔ)貼、需求側(cè)響應(yīng)、兩部制電價(jià)、分布式配儲(chǔ)等政策陸續(xù)出臺(tái)和完善，為工商業(yè)儲(chǔ)能項(xiàng)目的投建創(chuàng)造了有利條件。特別是分時(shí)電價(jià)機(jī)制的進(jìn)一步完善，峰谷價(jià)差拉大，提高了工商業(yè)儲(chǔ)能的經(jīng)濟(jì)性。

據(jù)統(tǒng)計(jì)，在當(dāng)前分時(shí)電價(jià)機(jī)制下，2023年上半年，全國(guó)共有19個(gè)地區(qū)峰谷價(jià)差超過(guò)0.7元/kWh，廣東價(jià)差最大，高達(dá)1.35元/kWh。工商業(yè)儲(chǔ)能用戶(hù)可以通過(guò)谷時(shí)充電、峰時(shí)用電，節(jié)省電費(fèi)支出。

不僅如此，浙江、湖北、安徽、湖南、上海、廣東、海南等地的分時(shí)電價(jià)每天兩個(gè)高峰段，實(shí)施“兩充兩放”，進(jìn)而擴(kuò)大了套利空間，縮短了投資回收周期。

由于工商業(yè)儲(chǔ)能前期投入成本高，僅依靠峰谷套利并不能更好地彰顯項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)性?xún)?yōu)勢(shì)，因此不少地區(qū)出臺(tái)了用戶(hù)側(cè)（含工商業(yè)儲(chǔ)能）補(bǔ)貼政策。

記者注意到，多省針對(duì)用戶(hù)側(cè)儲(chǔ)能（含工商業(yè)儲(chǔ)能）發(fā)布的相關(guān)補(bǔ)貼政策包括放電補(bǔ)貼、容量補(bǔ)貼以及投資補(bǔ)貼。比如，浙江溫州和義烏、安徽合肥和蕪湖、江蘇蘇州工業(yè)園區(qū)、湖南長(zhǎng)沙、廣東深圳等地都對(duì)用戶(hù)側(cè)儲(chǔ)能給予一定放電補(bǔ)貼（0.2元/度～0.8元/度不等）。

此外，需求側(cè)響應(yīng)進(jìn)一步拓寬了工商業(yè)儲(chǔ)能的收益來(lái)源。

目前，全國(guó)多個(gè)省市對(duì)用戶(hù)側(cè)儲(chǔ)能系統(tǒng)響應(yīng)電網(wǎng)需求供電給予補(bǔ)貼。東吳證券此前分析，18個(gè)省市發(fā)布響應(yīng)獎(jiǎng)勵(lì)，政策因地制宜。江蘇、云南、寧夏、重慶地區(qū)，按削峰、填谷劃分，最高補(bǔ)貼15元/kW。浙江、河北地區(qū)，按日前、日內(nèi)等級(jí)，補(bǔ)貼電量及容量。山東、陜西、天津，區(qū)分邀約型與緊急型，按檔位劃分補(bǔ)貼金額。

除了政策支持，儲(chǔ)能產(chǎn)業(yè)上游原材料碳酸鋰價(jià)格大幅下降，使得工商業(yè)儲(chǔ)能項(xiàng)目盈利空間進(jìn)一步提升。

據(jù)記者觀察，電池級(jí)碳酸鋰價(jià)格從2022年年末開(kāi)始回落，截至目前電池級(jí)碳酸鋰價(jià)格均價(jià)報(bào)17.85萬(wàn)元/噸，較2022年12月底的均價(jià)52.5萬(wàn)元/噸左右已經(jīng)下降66%。隨后，儲(chǔ)能電池和系統(tǒng)價(jià)格也呈現(xiàn)下行趨勢(shì)。據(jù)中關(guān)村儲(chǔ)能產(chǎn)業(yè)技術(shù)聯(lián)盟統(tǒng)計(jì)，2023年9月儲(chǔ)能系統(tǒng)中標(biāo)均價(jià)跌破1元/wh。

據(jù)了解，目前工商業(yè)儲(chǔ)能具有多種營(yíng)利模式，除了上述提及的峰谷套利和需求側(cè)響應(yīng)模式，還包括需量管理、能量時(shí)移、虛擬電廠(chǎng)等。

奇點(diǎn)能源產(chǎn)品推廣總監(jiān)邱點(diǎn)兵表示，目前，工商業(yè)儲(chǔ)能項(xiàng)目盈利以峰谷套利為主，支撐了工商業(yè)儲(chǔ)能經(jīng)濟(jì)性，并通過(guò)需量管理、需求側(cè)響應(yīng)、能量時(shí)移、虛擬電廠(chǎng)等模式增厚盈利。

陽(yáng)光電源儲(chǔ)能業(yè)務(wù)人士告訴記者，在政策支持和成本下降情況下，工商業(yè)儲(chǔ)能項(xiàng)目的利潤(rùn)變得可觀。一般情況下，0.7元/kwh的峰谷價(jià)差是項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)性的門(mén)檻價(jià)差，部分較高價(jià)差省份在1元/kwh以上。目前浙江、廣東、江蘇、北京和安徽等為代表的地區(qū)市場(chǎng)都不錯(cuò)，峰谷價(jià)差大一點(diǎn)，具有地方補(bǔ)貼，項(xiàng)目盈利狀況就會(huì)好一些。

不言而喻，政策和成本兩個(gè)因素催化了工商業(yè)儲(chǔ)能市場(chǎng)增長(zhǎng)，但事實(shí)上，在市場(chǎng)需求端，部分工商業(yè)企業(yè)用戶(hù)也具有較強(qiáng)的市場(chǎng)需求。

龍志強(qiáng)告訴記者，工商業(yè)企業(yè)多位于經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)，用電需求強(qiáng)。近幾年，多地用電供需形勢(shì)緊張，甚至出現(xiàn)“拉閘限電”的極端情況，儲(chǔ)能系統(tǒng)還可以作為備用電源使用。從經(jīng)濟(jì)性考慮，企業(yè)通過(guò)儲(chǔ)能系統(tǒng)可以節(jié)省電費(fèi)成本，對(duì)自身有利。疊加部分企業(yè)擁有碳減排壓力，對(duì)于新能源電力需求提升，同樣需要儲(chǔ)能系統(tǒng)給予支持。

亟待規(guī)模化發(fā)展

工商業(yè)儲(chǔ)能備案量的快速增加是市場(chǎng)火熱的一個(gè)重要體現(xiàn)。

廣東省太陽(yáng)能協(xié)會(huì)信息顯示，據(jù)廣東省備案系統(tǒng)統(tǒng)計(jì)，2023年8月，廣東省共發(fā)布86個(gè)儲(chǔ)能相關(guān)備案項(xiàng)目，累計(jì)規(guī)模超3271.23MW/7733.32MWh（不包含未公示規(guī)模的項(xiàng)目），總投資154.07億元。其中，工商業(yè)儲(chǔ)能占8月總儲(chǔ)能備案的60.47%。

另外，業(yè)內(nèi)一組統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2023年6～8月，近三個(gè)月浙江省備案用戶(hù)側(cè)（工商業(yè)）儲(chǔ)能項(xiàng)目已超300個(gè)，總規(guī)模超302.3MW/844.7MWh，涉及總投資金額超13億元。

《白皮書(shū)》預(yù)測(cè)，預(yù)計(jì)2023年，我國(guó)工商業(yè)儲(chǔ)能新增裝機(jī)規(guī)模有望達(dá)到300～400MW。預(yù)計(jì)到2025年，我國(guó)工商業(yè)儲(chǔ)能裝機(jī)總量約占新型儲(chǔ)能裝機(jī)總量的4.5%，按新型儲(chǔ)能裝機(jī)總量約70GW估計(jì)，2025年年末我國(guó)工商業(yè)儲(chǔ)能裝機(jī)總量約為3.2GW。

隨著工商業(yè)儲(chǔ)能市場(chǎng)崛起，參與者也越來(lái)越多，商業(yè)模式也越來(lái)越多元。

龍志強(qiáng)告訴記者，目前央企和民營(yíng)企業(yè)陸續(xù)涌入了工商業(yè)儲(chǔ)能賽道，除了工商業(yè)儲(chǔ)能領(lǐng)域的老玩家，也包括此前布局電源側(cè)、電網(wǎng)側(cè)儲(chǔ)能、戶(hù)用儲(chǔ)能領(lǐng)域的老玩家，以及新進(jìn)入儲(chǔ)能市場(chǎng)的新玩家。

龍志強(qiáng)認(rèn)為，相比電源側(cè)和電網(wǎng)側(cè)儲(chǔ)能，工商業(yè)儲(chǔ)能市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)門(mén)檻略低一些，由于該市場(chǎng)仍處于發(fā)展初期，競(jìng)爭(zhēng)格局并未形成，只要具備技術(shù)、資源和品牌等優(yōu)勢(shì)一定會(huì)有市場(chǎng)機(jī)會(huì)。

從工商業(yè)儲(chǔ)能投資方所對(duì)應(yīng)的商業(yè)模式來(lái)看，工商業(yè)儲(chǔ)能商業(yè)模式包括合同能源管理模式、融資租賃+合同能源管理模式、業(yè)主自投和純租賃模式。目前，合同能源管理模式較為常見(jiàn)，即能源服務(wù)方（投資方）投資購(gòu)買(mǎi)儲(chǔ)能系統(tǒng)，并以能源服務(wù)的形式提供給用電企業(yè)，按照事先約定的比例分享儲(chǔ)能收益。《白皮書(shū)》指出，能源服務(wù)方大約5～6年回本，繼而獲得額外回報(bào)，用電企業(yè)一般可分配10%～20%的收益。

華西證券電新行業(yè)首席分析師楊睿指出：“從國(guó)內(nèi)情況來(lái)看，由于投資成本較高、對(duì)項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)不熟悉，早期市場(chǎng)更偏向于合同能源管理這類(lèi)模式，有助于推動(dòng)用電企業(yè)更加積極地采納儲(chǔ)能技術(shù)。”

值得一提的是，工商業(yè)儲(chǔ)能市場(chǎng)熱度高漲，在邁向市場(chǎng)化和規(guī)模化發(fā)展的同時(shí)，也存在有待進(jìn)步和完善的地方。

《白皮書(shū)》指出，工商業(yè)儲(chǔ)能成本仍有降低空間；產(chǎn)品質(zhì)量參差不齊，企業(yè)用戶(hù)對(duì)儲(chǔ)能安全仍有顧慮；行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)尚未細(xì)化；工商業(yè)儲(chǔ)能循環(huán)次數(shù)不高；商業(yè)模式有待改善等。

InfoLink也指出，許多企業(yè)對(duì)于工商業(yè)儲(chǔ)能持樂(lè)觀態(tài)度，然而按照InfoLink的數(shù)據(jù)，2023年中國(guó)工商業(yè)儲(chǔ)能市場(chǎng)需求僅為3GWh，占中國(guó)整體儲(chǔ)能安裝量比重約7%～8%。這是由于工商業(yè)企業(yè)在安裝儲(chǔ)能系統(tǒng)仍有許多考量，如廠(chǎng)區(qū)空間、變壓器空間以及對(duì)于價(jià)格的不確定性及安全性等。

一位頭部?jī)?chǔ)能企業(yè)人士向記者表示，總體而言，全國(guó)工商業(yè)儲(chǔ)能市場(chǎng)還是有較大市場(chǎng)增長(zhǎng)空間的，公司內(nèi)部預(yù)測(cè)2023年市場(chǎng)規(guī)模在3.5GWh～4GWh，明年市場(chǎng)將翻1倍。同時(shí)，工商業(yè)儲(chǔ)能市場(chǎng)機(jī)制需要進(jìn)一步完善，標(biāo)準(zhǔn)有待進(jìn)一步細(xì)化，穩(wěn)定性和安全性也有待增強(qiáng)。

上述人士還擔(dān)憂(yōu)：“峰谷價(jià)差、地方補(bǔ)貼政策都存在一定變動(dòng)性或?qū)嵭�性，一旦變化，有些地區(qū)經(jīng)濟(jì)性可能就不存在了，這也影響到市場(chǎng)的可持續(xù)性。”